Il était une fois
Cela aurait été appelé coup de fouet. Plus tôt ce mois-ci, le chancelier Phillip Hammond a salué « l’importance croissante » du financement participatif – la version propulsée par la fintech du 21e siècle émergeant des cendres de la crise financière mondiale.
Au cours des deux dernières années
Le financement participatif basé sur des actions – de nombreuses personnes investissant un peu chacune en échange d’une participation dans une entreprise et contournant le monde fermé et ésotérique du capital-risque et de l’angle d’investissement – a augmenté de près de 300 %. .
Connu pour un mélange passionnant où les investisseurs ont peu de chances d’obtenir de grands rendements, le chemin vers la finance d’entreprise semble plus facile, et franchement, les deux parties ont une chance de s’aligner sur les géants bancaires mondiaux dans le processus, c’est facile de voir pourquoi..
« Le financement participatif en actions a changé l’investissement en actions au Royaume-Uni », a déclaré Luke Lang, co-fondateur de Crowdcube, le premier site de financement participatif d’investissement au Royaume-Uni, qui a levé plus de 230 millions de livres sterling pour plus de 500 entreprises, dont 60 ont levé plus de 100 millions de livres.
« Les entreprises de toutes tailles voient les avantages de lever des capitaux auprès d’un large éventail d’investisseurs, y compris des clients et des fans de marques, des start-ups aux entreprises plus grandes et plus établies avec des antécédents de réussite. »
Parmi ceux qui ont adopté avec succès le monde du financement participatif, citons BrewDog, l’affiche du monde du financement alternatif, qui est devenu un nom familier presque du jour au lendemain.
La brasserie écossaise a maintenant jeté son dévolu sur le marché américain, de l’ascension légendaire d’un groupe de deux personnes (plus un chien) à une marque mondiale en 2007, avec un taux de croissance annuel moyen de 69 % en 2016, et sa moyenne résultat opérationnel annuel Le taux de croissance a été de 112 %.
Mais la vérité derrière ces chiffres n’est pas toujours aussi simple
D’autant plus que le terme « financement participatif » est utilisé pour décrire une gamme de différents modèles de collecte de fonds.
Opérant via une plateforme en ligne
Le principe de base est que les entreprises et les particuliers lèvent des capitaux en présentant leurs projets à autant d’investisseurs potentiels que possible. Ces transactions peuvent inclure des injections d’argent en échange de récompenses non monétaires, telles que quelques bières d’une brasserie en herbe, ou même simplement la chaleur d’un don à une bonne cause.
Seules quelques-unes – les plateformes de prêt rémunéré et d’investissement en actions – sont réglementées par la Financial Conduct Authority (FCA).
Les régulateurs sont sans équivoque sur les risques
En plus de l’exigence standard que toutes les informations d’investissement soient claires, justes et non trompeuses, ces plateformes « n’autorisent la commercialisation de titres illiquides qu’à certains types d’investisseurs expérimentés ou avertis ou d’investisseurs ordinaires qui confirment qu’ils n’investiront pas plus de 10% » Actifs nets investissables dans des investissements vendus via des plateformes de financement participatif basées sur l’investissement ».
« Étant donné qu’environ 85% des entreprises en démarrage échouent
« vous risquez de perdre tout votre argent », a averti la FCA, alors que les plans visant à renforcer la protection des investisseurs dans un proche avenir grondent en arrière-plan.
En fait, en ce qui concerne les sites de financement participatif
Le niveau de contrôle des risques et les résultats des investisseurs sont bien inférieurs à ceux des sites basés sur des prêts, Adam Tavener, président d’Alternative Business Financing Portal, estimant que moins de 1 000 entreprises britanniques ont réussi crowdfunded à ce jour. ..
« ‘La sagesse de la foule’ est une expression qui était autrefois populaire sur les sites de financement participatif », a-t-il déclaré. « Cela commence à ressembler davantage à un » comportement de lemming « . Ce n’est pas parce qu’un modèle est à la mode qu’il est une proposition durable à long terme.
« Le crowdfunding a encore un long chemin à parcourir en termes de qualité des investissements proposés et de gestion de la relation post-investissement. Pour les investisseurs inexpérimentés, il est difficile d’imaginer un domaine d’investissement plus risqué. »
Jon Medved, fondateur et PDG d’OurCrowd
La plus grande plateforme de financement participatif au monde, a averti qu’une étape clé mais souvent négligée consiste à enquêter sur la plateforme et les entreprises à la recherche de financement.
« Certains font preuve de diligence raisonnable et gèrent les entreprises proposées
D’autres se contentent d’énumérer toutes les opportunités qu’ils rencontrent », a-t-il déclaré. « Les incitations de la plate-forme vont d’un large éventail…
« Les investisseurs devraient rechercher des opportunités de co-investir avec des fonds de capital-risque réputés, des investisseurs providentiels chevronnés ou des partenaires commerciaux, ce qui réduira le risque d’échec et améliorera les chances d’obtenir des rendements décents. »
Mais pour de nombreuses PME et start-ups
Trouver d’autres moyens d’accéder à ces fonds très importants peut être précisément dû au fait que les sources plus reconnues sont rares et espacées.
Un rapport récent d’Aldermore a révélé qu’une petite et moyenne entreprise sur cinq – plus d’un million d’entreprises de moins de 250 employés – a raté au moins une nouvelle opportunité commerciale l’année dernière en raison d’un manque de financement.
La banque estime que chaque PME dépense en moyenne plus de 77 000 £ par an.
Cependant, la recherche d’autres sources de financement ne signifie pas que les entreprises peuvent rogner sur les préparatifs.
Ed Molyneux est le PDG et co-fondateur de FreeAgent
Un logiciel de comptabilité en ligne pour les indépendants, les micro-entreprises et leurs comptables. En 2015, FreeAgent a levé 1 million de livres sterling sur la plateforme de financement participatif Seedrs.
À la fin de l’année dernière
L’entreprise est devenue publique avec PLC, devenant ainsi la première introduction en bourse d’une société de financement participatif. Il a levé 10,7 millions de livres sterling grâce à une cotation AIM et a atteint une capitalisation boursière d’environ 34,1 millions de livres sterling.
« La préparation est probablement la chose la plus importante à faire correctement », a averti M. Molyneux.
« Notre campagne de financement participatif a nécessité plusieurs mois de planification avant d’être mise en ligne, ce qui comprenait l’évaluation de l’intérêt de nos clients et d’autres propriétaires d’entreprise à investir dans FreeAgent. »
« »[Nous nous sommes assurés] que tous nos e-mails et supports promotionnels étaient bien organisés, que nous avions une solide stratégie de relations publiques en place pour que notre entreprise reste visible pendant l’événement, et que nous avons construit un pool de pistes d’investisseurs potentiels que nous pourrions rassembler. Ces conduit à notre page Seedrs. .
« À moins que vous ne soyez très chanceux ou que vous n’ayez la meilleure idée d’entreprise, capturez l’air du temps et faites courir les gens, la réalité est que vous devez travailler dur pour faire de votre campagne un succès. »
💡 Ressources et références
Independent.co.uk, de : Crowdfunding : un bon moyen de démarrer une entreprise ou de risquer un terrain miné ? .. »
D:net6.0-windowsSatir-Writerindependent.co.uk22-09-249-31-44Le financement participatif un excellent moyen de démarrer une entreprise ou de risquer un terrain miné .jpg